Financieringsbehoefte
Financieringspositie
Op financieringspositiebasis van de voorliggende rekening is de behoefte aan financieringsmiddelen uitgekomen op € 559,8 miljoen wegens (netto-) investeringen in materieel, aankopen van gronden en gebouwen, het verstrekken van geldleningen en uitvoering van projecten, waaronder grondexploitaties. Dit is € 9,2 miljoen lager dan tijdens het opmaken van de begroting 2021 was voorzien. Het saldo van € 32,4 miljoen geplaatste tijdelijke overtollige middelen in Rijk's schatkist is volgens voorschrift op de balans verantwoord onder "Uitzettingen met een looptijd korter dan 1 jaar" en hieronder in het overzicht opgenomen onder het kopje financieringsbehoefte.
Interne financieringsmiddelen, tezamen met reeds in eerdere jaren aangetrokken langlopende geldleningen, bedraagt in totaal € 549,8 miljoen. Derhalve is er op rekeningbasis een financieringstekort van € 10,0 miljoen, waarin is voorzien middels € 44,2 miljoen aan netto leverancierskrediet (het saldo van crediteuren, debiteuren en overlopende posten), gecorrigeerd met een positief rekening courant saldo van € 1,8 miljoen. Het verschil van € 32,4 miljoen (€ 10,0 - € 44,2 + € 1,8) betreft dus de tijdelijk overtollige middelen geplaatst in Rijk's schatkist.
In de begroting 2021 hadden wij rekening gehouden met het aantrekken van € 20 miljoen aan nieuwe leningen in 2021. Zoals ook uit de verderop opgenomen tabel "verloop opgenomen langlopende geldleningen" blijkt, zijn er geen langlopende geldleningen aangetrokken.
Om de totale schuldpositie 2021 te beschouwen dienen korte leningen (€ 0), lange leningen (€ 293,5 miljoen) en de positie in rekening-courant (- € 1,8 miljoen) samen genomen te worden. Hieruit blijkt dat onze schuld in 2021 € 291,7 miljoen bedraagt. Dit betekent ten opzichte van 2020 een afname van in totaal € 15 miljoen. Indien hier de verplichte uitzetting van overtollige middelen in Rijk's schatkist (- € 32,4 miljoen) ook in meegenomen wordt betekent dit een afname aan schuld van in totaal € 47,4 miljoen ten opzichte van ultimo 2020.
Financieringsbehoefte: | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 |
|---|---|---|---|---|---|
- Boekwaarde investeringen | 490.500.000 | 501.300.000 | 489.000.000 | 476.550.000 | 479.800.000 |
- Voorraden, w.o. bouwgronden in exploitatie | 61.000.000 | 61.500.000 | 78.250.000 | 87.750.000 | 103.000.000 |
- Af: Algemene voorziening Vastgoed | -16.250.000 | -17.300.000 | -17.050.000 | -16.300.000 | -23.000.000 |
Totaal financieringsbehoefte | 535.250.000 | 545.500.000 | 550.200.000 | 548.000.000 | 559.800.000 |
- Verplichte uitzetting in Rijk's schatkist | 0 | 0 | 0 | 0 | 32.350.000 |
Totaal inclusief verplichte uitzetting in schatkist | 535.250.000 | 545.500.000 | 550.200.000 | 548.000.000 | 592.150.000 |
Financieringsbronnen: | |||||
Interne financieringsmiddelen: | |||||
- Reserves en voorzieningen | 185.000.000 | 187.400.000 | 194.950.000 | 215.100.000 | 256.300.000 |
Langlopende financiering: | |||||
- Langlopende geldleningen | 290.000.000 | 291.500.000 | 287.150.000 | 305.100.000 | 293.500.000 |
Kortlopende financiering: | |||||
- Netto leverancierskrediet | 23.500.000 | 34.250.000 | 22.600.000 | 26.300.000 | 44.200.000 |
- Kortlopende geldleningen | 37.000.000 | 33.000.000 | 44.000.000 | 0 | 0 |
- Rekening-courant saldo | -250.000 | -700.000 | 1.450.000 | 1.550.000 | -1.850.000 |
- Overige | 0 | 0 | 50.000 | -50.000 | 0 |
Totaal kortlopende financiering | 60.250.000 | 66.550.000 | 68.100.000 | 27.800.000 | 42.350.000 |
Totaal financieringsbronnen | 535.250.000 | 545.450.000 | 550.200.000 | 548.000.000 | 592.150.000 |
Verloop opgenomen langlopende geldleningen (exclusief bijstandsleningen)
Een gedetailleerd overzicht van de opgenomen langlopende geldleningen vindt u hier . Het verloop van deze portefeuille in 2021 wordt hieronder weergegeven.
Omschrijving | Begroting 2021 | Rekening 2021 | ||
|---|---|---|---|---|
Bedrag | Gemiddeld rentepercentage | Bedrag | Gemiddeld rentepercentage | |
Stand per 1 januari 2021 | 302.353.949 | 1,94% | 302.353.949 | 1,91% |
Nieuwe opgenomen leningen | 20.000.000 | 1,00% | 0 | 0,00% |
Reguliere aflossingen | -11.445.250 | 4,59% | -11.445.250 | 4,59% |
Renteherziening (oud percentage) | 0 | 0,00% | 0 | 0,00% |
Renteherziening (nieuw percentage) | 0 | 0,00% | 0 | 0,00% |
Stand per 31 december 2021 | 310.908.699 | 1,78% | 290.908.699 | 1,81% |
Bij het opstellen van de begroting 2021 hadden wij verwacht voor maximaal € 20 miljoen aan langlopende geldleningen te moeten aantrekken. Uiteindelijk zijn er geen langlopende leningen aangetrokken. De belangrijkste reden hiervoor is dat er meer gelden zijn binnengekomen dan ten tijde van het opstellen van de begroting 2021 kon worden voorzien. Deze gelden zullen naar verwachting gespreid over de komende jaren worden besteed, maar hebben in 2021 dus voor een positievere liquiditeitspositie gezorgd dan verwacht.
Door de reguliere aflossingen van in totaal € 11,4 miljoen is de totale schuld van de langlopende geldleningen ultimo 2021 met dit bedrag afgenomen ten opzichte van de stand per begin van het jaar. De aflossingen, tegen een gemiddeld rentepercentage van 4,59%, zorgen voor een verdere daling van de gemiddelde rente ultimo 2021 van 1,91% naar 1,81%.
Renteswap
Wegens een stelselwijziging in de boekhoudvoorschriften voor gemeenten in 2014 behoeft er sindsdien geen voorziening te worden gevormd voor de eventuele negatieve marktwaarde van de swap. Daarmee is het risico van de swap niet anders dan voor een gewone lening. De lening in combinatie met de swap is, net zoals in 2020, in bovenstaand overzicht van opgenomen langlopende geldleningen opgenomen. De marktwaarde van de swap per ultimo 2021 bedraagt € 8.908.256 negatief.
Liquiditeitsverloop
Een gedetailleerd overzicht van de verstrekte langlopende geldleningen vindt u hier . Het verloop van deze portefeuille wordt hieronder weergegeven.
Begroting 2021 | Rekening 2021 | |||
Omschrijving | Bedrag | Gemiddeld rentepercentage | Bedrag | Gemiddeld rentepercentage |
Stand per 1 januari 2021 | 20.336.977 | 4,59% | 20.696.436 | 4,47% |
Nieuwe verstrekte leningen | 0 | 0,00% | 15.000 | 0,02% |
Reguliere aflossingen | -1.542.448 | 3,59% | -1.526.502 | 3,59% |
Vervroegde aflossingen | 0 | 0,00% | -338.079 | 4,60% |
Renteherziening (oud percentage) | -202.980 | 1,40% | -202.980 | 1,40% |
Renteherziening (nieuw percentage) | 202.980 | 1,25% | 202.980 | 1,14% |
Stand per 31 december 2021 | 18.794.529 | 4,68% | 18.846.855 | 4,53% |
Het verschil van bijna € 360.000 per 1 januari 2021 tussen de begroting 2021 en rekening 2021 wordt grotendeels veroorzaakt door 2 posten in 2020. Enerzijds omdat er vanuit de verstrekte startersleningen Stimuleringsfonds ruim € 421.000 meer vervroegde aflossingen hebben plaatsgevonden dan voorzien. Anderzijds door het verstrekken van de lening van ruim € 783.000 aan Enexis Holding ter versterking van haar kapitaalpositie.
In 2021 is er 1 nieuwe geldlening verstrekt. Het betreft een lening van € 15.000 aan een lokale stichting ter bestrijding van de gevolgen van de coronacrisis. De reguliere aflossingen bedroegen bijna € 1.527.000, waarbij het grootste deel betrekking had op leningen aan woningbouwcorporaties. De vervroegde aflossingen hebben grotendeels betrekking op 2 posten. Enerzijds door de verstrekte startersleningen Stimuleringsfonds voor bijna € 254.000, anderzijds heeft Vivente de 3 aan haar verstrekte leningen in 2021 vervroegd afgelost. Het gaat hier om een vervroegde aflossing van ruim € 83.000.